旗下产品再发清盘预警“老牌公募”长盛基金发展困局待解

  • 发布时间:2024-06-01 11:21:34 来源:
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导读 今天【旗下产品再发清盘预警“老牌公募”长盛基金发展困局待解】登上了全网热搜,那么【旗下产品再发清盘预警“老牌公募”长盛基金发展困局...

今天【旗下产品再发清盘预警“老牌公募”长盛基金发展困局待解】登上了全网热搜,那么【旗下产品再发清盘预警“老牌公募”长盛基金发展困局待解】具体的是什么情况呢,下面大家可以一起来看看具体都是怎么回事吧!

经济观察报 记者 陈姗 5月29日,长盛基金旗下长盛安盈混合基金发布公告称,截至5月28日日终,该基金连续30个工作日基金资产净值低于5000万元,可能触发基金合同终止情形。

同一天,长盛基金旗下另一基金产品——长盛上证50指数(LOF)因连续60个工作日基金资产净值低于5000万元,宣告终止《基金合同》并进行基金财产清算。

两则公告揭开了“老十家”公募之一的长盛基金正面临基金渐趋迷你化的局面。

Wind数据显示,截至5月30日,长盛基金旗下72只基金(各份额合并计算,下同)中,有9只产品规模低于5000万元“红线”,超4成基金的资产净值低于2亿元。

清盘预警

5月29日,长盛安盈混合基金发布基金资产净值连续低于5000万元的提示性公告。截至5月28日日终,该基金已连续30个工作日基金资产净值低于5000万元,根据《基金合同》,若该基金连续50个工作日出现基金份额持有人数量不满200人或者基金资产净值低于5000万元,基金管理人可直接终止《基金合同》,无需召开基金份额持有人大会。

公开资料显示,长盛安盈混合基金成立于2022年6月,是一只偏债混合型基金,最初由长盛基金固收投资元老蔡宾担纲基金经理。值得一提的是,该基金经历了近一个月的延长募集期才得以成立,首募规模为3.03亿元。

长盛安盈混合基金成立之后运行不到一个季度便遭遇大额赎回。长盛安盈混合基金披露的第一份季报显示,基金规模严重“缩水”,降至0.54亿元。2022年年末开始,该基金数次濒临清盘,基金资产净值在5000万元清盘红线附近反复横跳。据不完全统计,该基金成立以来发布“可能触发基金合同终止情形”的提示性公告高达16次。

经济观察报就长盛安盈混合基金所面临的清盘危机及后续公司关于旗下迷你基金的应对方案向长盛基金发去采访函,截至发稿,暂未收到回复。

长盛安盈混合基金面对清盘危机,或与其业绩欠佳相关。

根据《基金合同》,长盛安盈混合基金的股票投资占基金资产的比例设定为0—50%。作为一只“固收+”基金,基金经理的选股能力受到考验。一旦基金经理选股能力不足,“固收+”很可能就变成“固收-”。

自长盛安盈混合基金成立以来,其基金经理已进行了3次调整。2022年8月,长盛基金增聘杨哲与蔡宾共同管理长盛安盈混合基金,他们同为偏债型基金经理,任职期内的回报为-7.8%;2023年4月,长盛基金又增聘王柄方共同管理。资料显示,王柄方曾在盛世景资产、鹏扬基金从事行业研究员等职务,2017年加入长盛基金,目前在管基金产品共4只,截至5月30日,除了长盛安盈任职回报为-19%,其余3只均是主动权益基金,任职期内亏损幅度均超过30%。目前长盛安盈混合基金由杨哲、王柄方共同管理,蔡宾于2023年7月退出。

蔡宾曾表示,长盛安盈混合基金的投资核心是绝对收益导向,“给投资者带来绝对的正收益是运作的底线思维”。据Wind数据统计,截至5月30日,该基金成立以来的收益率为-25%,年化收益率为-14%,在1412只同类基金中排在1409位,处于“垫底”的位置。

困局待解

事实上,长盛安盈混合基金只是长盛基金旗下基金迷你化的一个缩影。

在长盛安盈混合基金濒临清盘之时,长盛基金旗下长盛上证50指数(LOF)由于长期规模过小,已于近日触发基金合同终止条款。长盛基金在公告中称,截至5月24日日终,长盛上证50指数(LOF)已连续60个工作日基金资产净值低于5000万元,经与基金托管人协商一致,决定终止《基金合同》,并将于6月6日进入清算程序。

Wind数据统计显示,截至5月30日,长盛基金旗下共有72只公募基金产品,其中有30只规模低于 2亿元,占比41.67%。其中,包括长盛安盈混合基金在内的9只产品规模在5000万元的“红线”之下。

上海一位公募人士告诉经济观察报,近年来,公募行业马太效应更趋明显,业绩表现平平、缺乏王牌产品的基金公司很难获得投资者关注。尤其是一些中小基金公司,由于品牌知名度较低、营销投入不够等因素,基金规模缩水、产品迷你化现象较为突出。

事实上,长盛基金成立于1999年3月,是国内最早成立的十家公募基金公司之一,也是首批获得全国社保基金管理资格的六家基金管理公司之一。但与其他“老十家”公募基金公司(规模均在2000亿元以上)相比,长盛基金的发展显得有些“例外”。

成立25年来,长盛基金的资产管理规模尚未突破“千亿元”大关,尤其是近年来其“重固收轻权益”,权益类基金规模不增反降,不少产品成为小微基金。

Wind数据显示,截至今年一季度末,长盛基金的资产管理规模为815.99亿元,行业排名第64位。其中,货币市场型基金和债券型基金规模为241.02亿元和470.15亿元,合计占比高达87%。

经济观察报梳理发现,目前长盛基金旗下共有38只主动权益基金,无一只产品规模超过10亿元,过半产品规模低于2亿元,其中有4只在5000万元清盘“红线”之下。成立近22年之久、由公司首席投资官王宁管理的长盛成长价值的资产净值目前仅剩3.18亿元;长盛优势企业精选的规模最大,也仅为7.97亿元。

近十年来,长盛基金的主动权益基金规模处于缩水状态。Wind统计数据显示,长盛基金的偏股型主动基金规模在 2015年二季度末曾达到304.64亿元,此后开始下滑,至今年一季度末降至 87.63亿元。十年间,在国内公募基金总规模从不足10万亿狂飙至30万亿的快速发展期中,长盛基金的发展无疑是“失速”的。

长盛基金此前曾对外宣布,计划在2021年至2023年补上固收类业务短板,完善对权益基金的侧翼保障功能,争取实现行业地位与排名的恢复性提升;2024年至2025年,将坚持股债均衡发展,并以权益类基金为突破口实现全面超越,力争跻身公募基金第二梯队。

诚然,长盛基金要想跻身行业第二梯队,解决基金迷你化问题、补齐权益基金短板,可能是摆在其面前的一大难题。

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